تراجع سهم SK Hynix بالقرب من 13% يوم الثلاثاء 28 يوليو،في بداية التداول. هبط سهم سامسونغ إلكترونيكس أيضًا بأكثر من 12% حيث اجتاحت موجة البيع الأسواق الآسيوية.
محَت موجة البيع مليارات من القيمة السوقية عبر كوريا واليابان وتايوان في جلسة واحدة. امتدت موجة التراجع الأوسع في شركات الرقائق المرتبطة بالذكاء الاصطناعي التي بدأت بعد ضعف أسهم الرقائق في وول ستريت نفسها.
عدوى وول ستريت ورهان نفيديا على أوبن إيه آي تربك المستثمرين
سجلت أسهم الرقائق الأمريكية تراجعًا آخر خلال الليل،مما أضاف خسائر لدى AMD وTeradyne وMicron. تبع ذلك ضعف بعد قصة وول ستريت جورنال حول خطط التمويل لشركة نفيديا.
أفادت تقارير أن نفيديا تتفاوض على ضمان بقيمة 250 مليار دولار لمساعدة أوبن إيه آي في استئجار حرم مركز بيانات بسعة 10 جيجاوات في أوهايو. تفتقر أوبن إيه آي إلى تصنيف ائتماني بدرجة استثمارية. قد يتجاوز تكلفة المشروع الإجمالية 500 مليار دولار.
تجري نفيديا أيضًا محادثات تمويل لشراء الرقائق من قبل أوبن إيه آي بقيمة تصل إلى 350 مليار دولار إضافية. في غضون ذلك،طرح المستثمرون تساؤلات حول ما إذا كان دور نفيديا كضمان مالي يشير إلى هشاشة الطلب المرتبط بالذكاء الاصطناعي وليس إلى قوته.
ممول
ممول
إدراج CXMT الصينية يزيد من حدة التهديد التنافسي
زاد صانع الذاكرة الصيني CXMT من الضغط. ارتفعت أسهمه حتى 500% من سعر الطرح الأولي خلال ظهوره الأول في التداول في شنغهاي يوم الاثنين. منحت هذه الطفرة CXMT تقييمًا يقارب 515 مليار دولار.
من جهة أخرى،بدأت شركة صينية تدعمها الدولة في الإنتاج الضخم لآلات الطباعة الحجرية بالأشعة فوق البنفسجية العميقة المُطورة محليًا لصالح SMIC وHua Hong وCXMT. يقلل هذا التحرك من اعتماد بكين على الشركة الهولندية ASML في أدوات تصنيع الرقائق المتقدمة.
قدّر محللو صحيفة سيول إيكونوميك ديلي أن الفجوة في ذاكرة النطاق الترددي العالي بين CXMT والرواد الكوريين قد ضاقت إلى ثلاث سنوات. تجاوزت تلك الفجوة خمس سنوات في تقديرات سابقة. بالتالي،يهدد هذا التضييق صفقات رقائق الذكاء الاصطناعي التي وقعتها SK Hynix وSamsung مع عمالقة الحوسبة الأمريكية.
تستمر التقلبات في هز SK Hynix وSamsung،اللذان يعدان أكبر اللاعبين في مؤشر KOSPI في كوريا الجنوبية. مصدر الصورة: Trading Viewلا أحد يعرف كيف تؤتي الإنفاقات على الذكاء الاصطناعي ثمارها
صرح أوين لامونت، نائب الرئيس الأول في شركة أكاديان لإدارة الأصول، أن حالة عدم اليقين أعمق من أي عنوان رئيسي منفرد.
قال أوين لامونت لموقع CNBC أننا نواجه حالياً حالة عدم يقين هائلة، ولا أحد لديه أي فكرة عن كيفية تأثير عملية الذكاء الاصطناعي على اقتصادنا، لذلك أعتقد أن الأمور ستكون متقلبة بغض النظر عن أي شيء.
أضاف لامونت أن المنتجات المتداولة في البورصة ذات الرافعة المالية قد تزيد من حدة التقلبات، وذكر كوريا وهونغ كونغ والولايات المتحدة كأسواق رئيسية لهذا النشاط.
أشار سونديب جانتوري، الرئيس التنفيذي للاستثمار في الأسهم في ستاندرد تشارترد، إلى أن بعض المحللين ليسوا جميعاً بهذا التشاؤم، حيث أكد أن الفرصة على المدى الطويل لا تزال قائمة لصانعي الذواكر، وأوضح أن توقعات السماسرة تشير إلى بلوغ الأسعار ذروتها في عام 2027.
يتجه المستثمرون الآن للترقب لنتائج أرباح إس كي هاينكس الفصلية في وقت لاحق من هذا الأسبوع، وقد تظهر النتائج ما إذا كان الطلب المرتبط بالذكاء الاصطناعي لا يزال يبرر هذا التقلب.